금호산업 채권단이 금호산업 매각가를 1조 218억원으로 결정하고 지난 23일 이를 금호아시아나그룹 측에 통보했다.
채권단이 책정한 금호산업의 매각가는 주당 5만 9000원이다. 회계법인 실사를 통해 평가된 가격(주당 3만 1000원)에 90%의 경영권 프리미엄을 얹은 금액으로 이날 종가 1만 8500원의 3.2배 수준이다.
박삼구 금호아시아나그룹 회장은 우선매수청구권을 통해 채권단이 가진 전체 지분(57.6%)이 아니라, 경영권을 쥘 수 있는 최소 지분(지분율 50%+1주)만 사들일 수 있다. 박 회장이 이 가격으로 최소 지분을 매입하기 위해선 1조 218억원의 자금이 필요하다.
이는 지난 4월 말 금호산업 매각 본입찰에서 단독 응찰한 호반건설이 제시한 6000억원 수준을 훌쩍 뛰어넘는 것이다. 당시 채권단은 호반건설이 제시한 입찰액이 금호아시아나그룹 지배구조의 핵심인 금호산업의 가치를 제대로 반영하지 못했다고 판단, 유찰을 결정하고 박 회장과 수의계약에 나서기로 했다.
한편 금호산업 측은 채권단이 산정한 가격을 수용할지 고심 중인 것으로 알려졌다. 박 회장 측의 예상 수준인 7000억원 안팎을 훨씬 웃돈다는 점에서 상당한 부담을 느낄 것으로 관측된다. 채권단과 박 회장 측은 다음달부터 협상에 들어가 9월 중에 박 회장이 우선매수권 행사 여부를 결정하게 된다.
오현승 기자 hsoh@segye.com